在银行的运营管理中，流动性管理至关重要，它关乎银行的稳健经营和风险防控。银行存款和同业存单作为银行重要的资金来源，在流动性管理中发挥着不同的作用。
银行存款是银行最传统、最基础的资金来源之一。个人和企业将资金存入银行，形成了银行的存款负债。从流动性管理的角度来看，银行存款具有以下特点和作用。首先，银行存款具有广泛的客户基础。个人储蓄存款和企业活期、定期存款构成了银行存款的主要部分。由于客户群体庞大且分散，存款的稳定性相对较高。例如，居民的日常储蓄和企业的日常资金结算需求，使得银行能够在一定程度上预测存款的流入和流出。这为银行的流动性管理提供了相对稳定的资金支持。其次，银行存款的期限结构较为多样化。有活期存款可以随时支取，满足客户的即时资金需求；也有定期存款，如三个月、半年、一年甚至更长时间的定期存款，银行可以根据不同的期限安排资金的运用。活期存款虽然流动性强，但银行需要保持较高的流动性准备来应对客户的支取；而定期存款则可以让银行在一定期限内相对稳定地运用资金，进行长期的资产配置。
同业存单是指由银行业存款类金融机构法人在全国银行间市场上发行的记账式定期存款凭证。在流动性管理方面，同业存单具有与银行存款不同的特点和作用。其一，同业存单的发行具有较强的主动性。银行可以根据自身的流动性需求和市场情况，自主决定发行的规模、期限和利率。当银行面临流动性紧张时，可以通过发行同业存单迅速筹集资金，满足短期的资金需求。其二，同业存单的市场流动性较高。同业存单可以在二级市场进行交易，银行在持有同业存单期间，如果需要资金，可以通过在二级市场出售存单来获取流动性。这种二级市场的交易机制使得同业存单成为银行调节短期流动性的重要工具。
为了更清晰地比较银行存款和同业存单在流动性管理上的不同作用，以下是一个简单的对比表格：
项目 银行存款 同业存单 资金来源 个人和企业 金融机构 稳定性 相对较高，客户群体分散 受市场环境和银行信用影响 期限结构 多样化，有活期和定期 期限相对集中，多为短期 主动性 银行被动吸收 银行主动发行 市场流动性 活期存款流动性强，定期存款弱 可在二级市场交易，流动性较高银行存款和同业存单在流动性管理中各有优劣。银行需要根据自身的经营策略、资金状况和市场环境，合理运用这两种工具，以实现流动性管理的目标，确保银行的稳健运营。
（：贺